Нижний Новгород
29 марта
USD ЦБ
92,26 -0,33
EUR ЦБ
99,71 -0,56
Нефть
81,25 -0,46
Золото ЦБ
6 504,24 +15,20
18+

АКРА присвоило наивысший ожидаемый рейтинг облигациям в рамках секьюритизации кредитов банка ТКБ

05.09.2018
0

Агентство присвоило ожидаемый рейтинг на уровне eAAA(ru.sf) старшему траншу бумаг, который будет выпущен в рамках сделки секьюритизации портфеля кредитов банка, предоставленных малому и среднему бизнесу.

Параметры планируемого выпуска облигаций с залого\вым обеспечением предусматривают купон с фиксированной ставкой и ориентировочный объем старшего транша в размере 5,75 млрд руб. Эмитентом выступит специализированная компания.

Структура сделки позволяет включение новых кредитов в состав залогового обеспечения взамен погашенных в течение двух лет с момента эмиссии облигаций (т.е. сделка представляет собой динамическую секьюритизацию кредитов МСП). Агентство отмечает продолжительный средневзвешенный срок существования компаний-заемщиков — 11,5 лет, их положительную кредитную историю (в портфеле обеспечения отсутствуют кредиты, по которым допускалась единоразовая просрочка свыше 30 дней, при этом по 97% кредитов просрочка не допускалась ни разу). Кредитный рейтинг максимального уровня присвоен агентством благодаря кредитной поддержке, оказываемой старшему траншу субординированным (младшим) траншем, а также качеству портфеля обеспечения.

Это первый случай присвоения АКРА ожидаемого рейтинга эмиссии облигаций с обеспечением портфелем кредитов, выданных предприятиям малого и среднего бизнеса.